En tant que teneur de marché, XTB offre une liquidité spécifique pour chaque instrument, les conditions disponibles dépendant des conditions actuelles du marché. Cela signifie que la profondeur de marché visible dans le carnet d'ordres de la section Marchés est partagée avec tous les autres clients. Pour mieux illustrer comment cela fonctionne en pratique, nous allons utiliser l'exemple utilisé pour calculer les prix VWAP :

Dans le cas de l'exécution d'un ordre d'achat DE30 de 10 lots, trois niveaux de prix seront utilisés. Le dernier niveau de prix auquel l'ordre sera exécuté est le niveau de 12860.7. Dans ce cas, le prix de 12860.7 et le volume restant de 3 lots (puisque l'ordre a été exécuté pour 10 lots - 3 sur la première ligne, 4 sur la deuxième ligne et 3 sur la troisième ligne) deviendront le meilleur prix ASK disponible (c'est-à-dire visible au premier niveau du carnet d'ordres) pour les autres clients de XTB, et le resteront jusqu'à ce que le prix de l'instrument DE30 change (jusqu'à ce que le fournisseur de liquidité cite un nouveau prix). XTB rafraîchit le carnet d'ordres après chaque nouveau tick, ce qui, pour les instruments les plus liquides, peut se produire même plusieurs centaines de fois par seconde.

Dans ce cas, le prix de 12861.9, actuellement au cinquième niveau du carnet, se trouvera au troisième niveau, qui sera donc le dernier niveau - les quatrième et cinquième niveaux resteront vides. Dans des cas extrêmes, si les ordres des clients entraînent l'épuisement de toute la liquidité disponible dans le carnet, aucun autre ordre (ou fermeture d'ordres existants) ne sera possible jusqu'à ce qu'un nouveau tick se produise.

L'exemple ci-dessous illustre un carnet d'ordres vide (aucune liquidité) du côté BID, c'est-à-dire aucune possibilité d'ouvrir des positions de vente et de fermer des positions d'achat :